Servicio al cliente FABRICA CAREDIBE S.A

FABRICA CAREDIBE S.A.

BALANCE INICIAL

A 31 DE DICIEMBRE 2013

ACTIVO

CORRIENTE

Caja y Bancos

$ 130.000.000

TOTAL ACTIVO CORRIENTE

$ 130.000.000

FIJO

Terrenos

$ 77.000.000

Muebles y Enseres

$ 9.500.000

TOTAL ACTIVO FIJO

$ 86.500.000

TOTAL ACTIVO

$ 216.500.000

TOTAL PASIVO

$ 0

PATRIMONIO

Capital Social

$ 216.500.000

TOTAL PATRIMONIO

$ 216.500.000

PASIVO   +   PATRIMONIO

$ 216.500.000

La siguiente información servirá de base para las proyecciones de la nueva empresa.

VENTAS:

El primer año de ventas según los estudios de mercado es el siguiente:

Unidades

Precio

pulpa de fruta

96.768

$ 5.200

Para el segundo y tercer año, se espera un aumento en unidades del 6% y 10% respectivamente. De igual forma, se prevé que los precios aumentaran al 5% anual y, además, se proyecta vender un 20% a través de los distribuidores, otorgando un plazo de 45 días. Por tal motivo se haría una provisión para deudas malas por el 3% de las ventas a crédito, y se consideraran descuentos del 2% sobre las ventas a los distribuidores.

Inventario de Producto Terminado:

Por motivos de cumplimiento, se considerará tener un inventario de producto terminado equivalente a 10 días para evitar la pérdida de posibles ventas.

Inventario de Productos en Proceso:

Se mantendrá un inventario equivalente al tiempo que dura el proceso de producción que es de 10 días

Materias Primas:

Los estimativos hechos. indican que las Materias Primas utilizadas para cada unidad de producto y su costo respectivo es:

Materias Primas

Costo Unitario

pulpa de fruta

empaque

$ 300

fruta

$ 2.100

Ácido ascórbico

$ 4

TOTAL

$ 2.404

Los costos de las Materias Primas aumentaran en un 10% anual, y los proveedores otorgan 3 mes de plazo para la cancelación de sus obligaciones.

Inventario de Materias Primas:

Se estima conveniente mantener el equivalente a 1 mes de producción.

Mano de Obra:

Según los estudios realizados, se concluyó que para lograr obtener el volumen de operación de la nueva empresa, se requiriría el siguiente personal:

Empleados

Cargo

Sueldo Mensual

1

Jefe de producción

$900.000

3

Operario

$616.000

Los sueldos se incrementaran en un 6% anual, y se estima que las prestaciones representan un 50% del sueldo básico, y se tomará como cesantías el equivalente a un sueldo básico.

Gastos Indirectos de Fabricación:

Para el primer año se consideran los siguientes gastos, teniendo en cuenta que crecerían en un 10% anual todas las cuentas, a excepción de la depreciación, la cual se mantendrá constante.

Servicios Públicos

$ 18.000.000

Mantenimiento de Maquinaria

$ 2.400.000

Depreciación

$ 6.672.200

Impuestos diferentes Renta

$ 4.297.640

Gastos Varios

$ 3.500.000

TOTAL

$ 34.869.840

Gastos de Administración y Ventas:

Arrendamientos

$0

Los sueldos de estos departamentos se incrementaran en un 6% anual, y los demás gastos en un 10% al año. Se asume que el 5,6% de los sueldos de administración y ventas son del rubro de cesantías. Para la depreciación se utiliza el método de línea recta sin valor de salvamento.

Sueldos de Administración

$31.200.000

Depre. de Muebles y Enseres

$950.000

Gastos Generales de Admón..

$13.000.000

Sueldos de Ventas

$0

Provisión para Deudas Malas

$2.000.000

Propaganda y Otros Gastos

$15.000.000

TOTAL

$62.150.000

Gastos Financieros:

El crédito a largo plazo para el montaje y puesta en marcha del proyecto se toma con el Banco Usura S.A. con las condiciones anotadas adelante. Los créditos a corto plazo se otorgaran con una tasa del 30% anual, teniendo en cuenta que dicho crédito dependerá de las necesidades que reporte el flujo de caja. Estos recursos estarán encaminados a la financiación de capital de trabajo.

Monto

$ 120.000.000

Plazo

3

Años

Tasa de Interés Anual

24%

Modalidad

Semestral

Periodo de Gracia

1 Semestre

Distribución de Utilidades:

Después de una reunión extensiva con los socios, se concluyó, que no se repartirán utilidades hasta

Saldo Mínimo de Caja:

Se consideró que el saldo mínimo de caja para el primer año será de $XXXXX con un incremento de $XXXXX como mínimo por año.

Reservas:

Cada año se apropiara como reserva legal el 10% de las utilidades del ejercicio del año anterior. El 90% restante de las utilidades de cada ejercicio se sumara al rubro de las utilidades retenidas.

Inversión

El proyecto requiere una inversión fija de:

Terrenos

$ 77.000.000

INVERTIDO

Compra de Edificio

$ 120.000.000

Compra Muebles y Enseres

$ 9.500.000

INVERTIDO

Compra de Maquinaria (Incluido el Montaje)

$ 66.722.000

TOTAL

$ 273.222.000

Créditos de socios

los inversionistas prestarán a la sociedad los recursos necesarios para la adquisición de maquinaria y equipo propuestos en el plan de inversión. Dicho crédito no generará interesés y se cancelará de acuerdo a las disponibilidades de caja.

Capital de Trabajo:

Se considerara que los recursos para este rubro se solicitarían como crédito de corto plazo a un banco comercial si llegase a ser necesario.

Provisión para el Impuesto de Renta:

Se considerara que la provisión de impuesto de renta es del 33%, sobre la Utilidad antes de Impuestos.

Después de haber recolectado y planteado toda esta información, se deben presentar los reportes correspondientes de los principales Presupuestos y Estados Financieros, así:

Presupuesto de Ventas

Presupuesto de Producción

Presupuesto de Materias Primas

Presupuesto de Compra de Materiales

Presupuesto de Mano de Obra

Presupuesto de Gastos Indirectos de Fabricación

Presupuesto de Gastos de Administración y Ventas

Plan de Inversión Fija

Tabla de Amortización

Estado de Costo de Producción Proyectado

Estado de Resultados Proyectado (P y G)

Presupuesto de Caja

Balance General Proyectado

Es válido mencionar que las decisiones de los accionistas solo se tomaran a partir de los resultados que arrojen el valor Presente Neto, Tasa Interna de Retorno, Tasa interna de Retorno con reinversión y manejo de riesgo con probabilidades del 20%, 50% y 30% para los criterios optimista, realista y pesimista respectivamente. No sobra manifestar que se debe efectuar un análisis de sensibilidad ya que la toma de decisión lo requiere. Igualmente se espera una inflación promedio del 8% año, Tasa de expectativa del 20% y reinversión del 10%.

Como información adicional se tienen estas cuentas para completar las Proyecciones Financieras.

Año 1

Año 2

Año 3

Otros Ingresos

$0

$0

$2.100.000

Inversiones Temporales

$0

$0

$15.000.000