Contabilidad capitalista

mostramos que, desde la revolución industrial, la contabilidad financiera capitalista y el c álculo del capital han progresado a través de las mismas tres etapas principales: estática, d inámica y futurista.

evolución de la contabilidad capitalista y la crisis financiera global, y cuál podría ser la próxima etapa de desarrollo.

Es esta conexión con la realidad la que obliga a la contabilidad del valor razonable, como mostraremos, a abandonar los sueños de ganancias futuras en ciertos contextos, especialmente en tiempos de crisis.

e sta teoría, cuatro tipos principales de teorías de contabilidad financiera conducen al d esarrollo del capitalismo moderno posterior a 1800: la teoría de liquidación estática (o patrimonial) iniciada por abogados napoleónicos, la teoría dinámica (o costo histórico).

Para aclarar, esta valoración de activos a su valor de mercado no tiene nada q ue ver con el valor de mercado de la empresa como entidad.

Pero incluso los activos tangibles, como las máquinas, generalmente sufrieron pérdidas por deterioro masivas muy pronto después de su compra, especialmente si eran especializados.12 Esencialmente, solo los elementos como terrenos, edificios, bienes y, por supuesto, efectivo retuvieron su valor total o sustancial.

Por ejemplo, Didier, uno de los directores de la gran firma '' Forges de Chatillon et Commentry, buscó un ''balance general severo'' y recomendó desechar por completo el valor de los activos fijos para registrarlos como activos a un valor prácticamente simbólico.

Por ejemplo, uno de los gerentes de Schneider consideró intangibles como los honorarios de notario en 1836-1839 como activos ficticios "sin ningún valor".

Fabre (2008, 344-348) mostró que, para los activos fijos tangibles, Schneider tomó en cuenta su valor real, es decir, su valor de liquidación, que implica tanto depreciaciones "severas" como balances.

Estos dos tipos de prácticas similares corresponden a lo que l lamamos la etapa estática en un sentido más amplio, caracterizada por una fuerte d esconfianza por el valor de los activos fijos15.

En la práctica, no se ha demostrado que en Gran Bretaña todas las grandes empresas que presentan balances con activos circulantes y pocos activos fijos deban clasificarse como un tipo de gestión de excedentes feudales o contabilidad de flujo de caja.

Por lo tanto, no existe contradicción entre la teoría estática y la e conómica de la época: ambas corresponden a una medida de riqueza basada en la realización d el capital con precios de mercado como estimación del valor de los activos.24 Para concluir, en la primera mitad del siglo XIX era una práctica común.

práctica para basar la valoración de activos en precios de mercado, incluso en empresas muy grandes.25 Sin embargo, la teoría de la contabilidad estática a menudo asumía pérdidas o resultados minúsculos al comienzo del ciclo de inversión.

Más tarde, Best (1885) proclamó el nacimiento de una suerte de prudencia contable citando el caso Stringer de 1869, cuyo veredicto dictaba que activos como los gastos preliminares sin valor realizable deben ser considerados en el balance como "activos ficticios".

v inculado a la Ley Nacional de Quiebras, que define la insolvencia como el "exceso de p asivos sobre el valor de los activos" (ibid, p. 464) 37.

Cabe destacar que, según Richard (2005a, 2012a), los relatos de este nuevo concepto aparecieron en artículos y documentos escritos por Scheele en 1873, Keyssner en 1875, Von Strombeck en 1878 y Scheffler en 1879 en los que argumentaban q ue la valoración de activos a valor de mercado a lo largo de principios estáticos favoreció d esproporcionadamente los intereses de los acreedores y dio como resultado una volatilidad.

A finales del siglo XIX, Dicksee argumentó que incluso si en teoría todos los activos deben evaluarse a su valor de salida de mercado, la práctica recomienda distinguir entre los '' activos permanentes '', valorados al costo sin tener en cuenta la fluctuación de precios, de '' activos flotantes '', que sugirió, aunque deberían ser '' valorados a su precio '', deben valorarse por prudencia a su costo (1892, 120-122) .44 El eminente autor recomienda determinar el gasto por activos fijos mediante la utilización de tasas de depreciación global expresadas como un p orcentaje de su costo de compra sin tener en cuenta las fluctuaciones de precios (1892, 126– 129).

Pero, como dijo, "si todos los activos se cotizaran a su valor durante una liquidación forzosa, ningún balance mostraría solvencia" y "la valoración sobre esa base sería, por tanto, absurda" (81) .52.

P arece claro que durante la segunda parte del siglo XX la contabilidad dinámica con d epreciación concebida como una asignación de costos dominó progresivamente el escenario e n Estados Unidos65 y otros países en estudio.

En los cuatro países se aplicó el principio de realización, lo que implica una evaluación del costo de los activos fijos.66 La depreciación dinámica planificada ha predominado desde entonces para los activos tangibles, así como para algunos intangibles importantes como el fondo de comercio (Ding et al., 2008; Richard, 2005a).

En los últimos treinta años del siglo XX, surgió un nuevo tipo de contabilidad capitalista en los Estados Unidos.71 Primero, presentamos sus raíces intelectuales; describir su introducción en las normas contables estadounidenses en segundo lugar; analizar las razones de su aparición en tercer lugar; cuarto, mostrar que uno de los principales actores de esta revolución contab le fueron los fondos de pensiones como participantes del mercado de v alores; quinto, explicar las razones por las que estos participantes del mercado de valores han tenido éxito en esta revolución; y finalmente resumir el carácter peligroso de este nuevo tipo de contabilidad.

Según esta nueva t eoría, la contabilidad financiera debe apuntar a reflejar el valor de venta teórico de bienes y e mpresas, también conocido como su valor razonable (FV).

Esta contabilidad de valor razonable (FVA) no tiene nada que ver con el precio de mercado utilizado por los estáticos para evaluar las ganancias de una empresa en el siglo XIX.

No se trata de un valor correspondiente al precio de mercado de los activos evaluados individualmente desde la perspectiva de una liquidación ficticia, sino del valor de los activos o más bien de las e mpresas72 desde la perspectiva de su uso.73 Por tanto, tanto la valoración estática a precios de liquidación ficticios como La valoración dinámica de costos generalmente se descarta porque son incapaces de evaluar el valor de la empresa o los activos.

Pero es solo en la década de 1990 que el concepto de valor razonable y su uso se introdujeron realmente en la práctica estadounidense con toda una serie de normas (Normas de Contabilidad Financiera -FAS-) relativas a los instrumentos financieros: FAS 107 (1991), FAS 115 (1993 ), FAS 119 (1994),.

Con el modelo de valor razonable, el objetivo no es determinar la cantidad de dinero que se aparta cada año para reemplazar la capacidad de producción de activos tangibles, sino verificar la veracidad de las previsiones d e flujos de bienes que pueden producir los bienes tangibles.

Las razones de la evolución de la contabilidad del valor razonable no son fáciles de discernir.

Power (2010) piensa que el éxito de la Contabilidad del valor razonable (FVA) debe atribuirse a cinco factores principales: (1) la confiabilidad mejorada de un sistema de v aloración basado en '' el mercado como auditor final '', (2) el surgimiento de la economía financiera como una `` autoridad cultural y técnica dominante '', (3) el desarrollo derivado y el hecho de que `` su costo histórico, si existiera, fue ampliamente aceptado como irrelevante para su valor en el tiempo '', (4 ) la deslegalización del balance como resultado de un '' énfasis progresivo activo-pasivo '' que implica el uso de la valoración del valor razonable fuera del alcance de los abogados, y (5) la necesaria profesionalización que enfrentan los emisores de normas contables con respecto a problemas complejos de valoración y que brinda la posibilidad a los "idealistas calculadores" (como los defensores del valor razonable) de tomar el poder de los "pragmáticos calculadores", que son "más tolerantes hacia los sistemas mixtos de medición contable".

c ontabilidad del valor razonable como un "principio cuasi filosófico en el centro de la c ontabilidad".

a lentó (o al menos consintió), por todos los medios, un cambio en las reglas contables para t ener en cuenta las ganancias potenciales al determinar el ingreso neto contable.80 La contabilidad del valor razonable era en realidad el ' "buena" respuesta del FASB.

Así, los actores del mercado de fondos de pensiones, ayudados por RIS y RIPS, no solo incitaron a las empresas estadounidenses a enfocarse en la gestión a corto plazo (todos saben que, con una tasa de descuento del 15%, generalmente se eliminan las inversiones a largo plazo), sino que también fueron fundamentales en la dependencia creciente de la deuda y, probablemente, del cambio d e las normas contables a favor de la contabilidad del valor razonable.

Las NIIF (y el valor razonable) se aplicaron a las cuentas consolidadas (debido a una decisión tomada por la Unión Europea), pero no a las cuentas individuales que son oficialmente la base para la distribución de dividendos.81 En segundo lugar, el presidente del Consejo de Normas de Contabilidad de Francia ( ANC) marcó abiertamente su `` distancia '' a la contabilidad del valor razonable (FVA) y declaró que mantendría la situación de contabilidad dualista en Francia.82 Obviamente, esta resistencia por parte de la Junta de Normas Contables de Francia muestra.

En otros países, donde las grandes empresas internacionales y el establecimiento de la profesión contable, en particular las Cuatro Grandes, dominan la escena en los consejos de contabilidad y las autoridades normativas, el valor razonable ha tenido muchas menos dificultades para penetrar en toda la esfera de las normas y prácticas contables.85 Hoy en día, se libra una batalla contable social y política en Francia.

El carácter peligroso de la contabilidad a valor razonable.

Además, Suzuki (2012) muestra cómo la aplicación del valor razonable a los activos biológicos en el marco de la NIIF 41 está reñida con una gestión sostenible de las empresas de plantación de palma.

Como subraya Jorion (2011, 175), este patrón contable podría considerarse una de las causas de la crisis financiera 2007-2008, porque la contabilidad del valor razonable proporcionó una representación económica extremadamente prematura y optimista y promovió la distribución de dividendos ficticios basados en expectativas.100

Bryer dice que los grandes propietarios de familias, como Schneider en el siglo XIX, eran "semi-capitalistas" porque no aplicaban la contabilidad marxista, un tipo de contabilidad basada en costos

Como dijimos, a diferencia de la teoría de Bryer, que principalmente opone una especie de interpretación marxista de la contabilidad basada en costos a una contabilidad feudal de flujo de efectivo, la CCEAT tiene en cuenta el tipo de contabilidad estática para interpretar el desarrollo de la contabilidad financiera

El CCEAT se basa en hechos históricos: como lo muestra Lemarchand (1993, 325-326), sobre la base de un amplio material de archivo, existía "una oposición permanente entre una concepción patrimonial [estática] de la contabilidad y una más dinámica" 'en Francia durante todo el siglo XIX

Pero esta no es una razón para que consideremos estos modelos como "patológicos" en comparación con la contabilidad capitalista "no patológica", concebida según la concepción marxista de la contabilidad

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