TIPOS DE AMORTIZACIONES

TIPOS DE AMORTIZACIONES

La amortización es muy utilizada en la actualidad cuando se compran a crédito bienes: una casa, un departamento, un vehículo de transporte, maquinaria, herramienta, una cocina, entre otros. En matemáticas financieras la palabra amortizar se emplea para cancelar una deuda y cada pago (o abono) que se realiza sirve para abonar los intereses y reducir el importe de la deuda.

En la amortización de un crédito existen diferentes sistemas de amortización de una deuda, los más usuales son:

 El sistema de amortización gradual. – También llamado método francés, es el sistema más común para liquidar deudas con pagos periódicos, ya que estos tienen la misma frecuencia y cantidades iguales. Aquí se utilizan las anualidades ordinarias, en donde el capital que se amortiza es el valor presente. El valor de la renta debe ser mayor que los intereses producidos en el primer periodo, de lo contrario la deuda se incrementaría con el transcurso del tiempo y nunca se podría cancelar en su totalidad. A continuación, un ejemplo de amortización gradual.

 Amortización constante. – También llamada sistema o método alemán, este sistema se caracteriza porque la porción del abono que amortiza al capital es constante, es la misma en todos los pagos, lo que hace que cada renta se reduzca en el tiempo, aunque este sistema no es muy usado porque en situaciones económicas con inflación alta los abonos crecen.

 Amortización con renta variable. - Este sistema, a diferencia de los anteriores, se caracteriza porque cada abono realizado y su correspondiente porción de amortización son mayores. Los primeros pagos son pequeños, en algunas ocasiones no cubren los intereses del periodo, lo que origina que la deuda aumente en lugar de disminuir, pero posteriormente comienza a reducir cuando los pagos son más grandes. La acción que ejercen las tasas de interés en operaciones de inversión y crédito son muy importantes en el sistema financiero, más aún, si se considera al crédito como el punto más vulnerable. Los efectos que produce el alza significativa en las tasas de interés en los créditos contratados se muestran mediante la descomposición del pago periódico del capital y el interés. El instrumento analítico que permite ver esa descomposición es el cuadro de amortización (tabla de amortización) y también se puede apreciar cómo disminuye sustancialmente el adeudo y cómo se acumula el pago de los intereses a través del tiempo hasta llegar a la extinción de la deuda.

A continuación, un ejemplo de los tipos de amortización:

En donde podemos concluir que el mejor tipo de amortización para un préstamo es la amortización del método alemán.

Bibliografía

Rodríguez Franco, J. (2015). Matemáticas financieras. México D.F, Mexico: Grupo Editorial Patria. Recuperado

...