Corfo

INFORME CASO

CORFO – INVERLINK

Profesor        :        Claudio Gerdtzen

Integrantes        :        Camila Díaz

                        Camila Donoso

                        Edwin López

                        Claudia Núñez

                        Alondra Urrutia

Fecha                :        Lunes 13 de julio de 2015

ÍNDICE

INTRODUCCIÓN        

DESCRIPCIÓN DE LAS ENTIDADES        

PLANTEAMIENTO DEL PROBLEMA        

IMPACTO ECONÓMICO Y SOCIAL        

ANÁLISIS DE CONTROL INTERNO        

RECOMENDACIONES AL PROBLEMA        

CONCLUSIÓN        

BIBLIOGRAFÍA        

INTRODUCCIÓN

Dentro de los casos de fraude y fallas en el control interno, éste es uno de los más relevantes de nuestro país que se produjo durante las últimas décadas, debido a que están involucradas instituciones estatales, provocando un fuerte impacto tanto en el ámbito político, social y en el mercado financiero. A fines de enero de 2003, la opinión pública dio a conocer la posible participación de un alto accionista del Grupo Inverlink, acusado de participar en la extracción y uso de información privilegiada del Banco Central. Tiempo después, este evento da cuenta del descubrimiento que representa sólo la punta del iceberg, que dada la magnitud del escándalo provoca la pérdida de patrimonio fiscal, inversionistas y clientes que se relacionaban con el grupo. El destape de este acontecimiento pone en conocimiento público las redes que  establecieron personas del alto mando del Grupo de Inverlink y con la institución estatal CORFO, relación que da pie a la confabulación para realizar actos ilícitos de intereses y beneficios personales, que como consecuencia producen una gran sospecha y pérdida de confianza en cómo funcionan los mercados financieros y las instituciones estatales en Chile.

A través de la recopilación y análisis de la información respecto al caso, aplicaremos los conocimientos que hemos adquirido respecto de Control Interno, Auditoria Externa y Auditoria Interna, todo esto con el fin de concluir cómo se vieron afectadas cada una de las partes involucradas, el contexto en que se encuentran, cómo funcionó el control interno, el impacto y las consecuencias del caso y por ultimo las soluciones que recomendamos.

DESCRIPCIÓN DE LAS ENTIDADES

INVERLINK

La historia de este grupo de empresas tiene origen en 1991 cuando los ingenieros comerciales Eduardo Monasterio e Ignacio Wulf, ambos profesionales con vasta experiencia en el sector financiero crearon una agencia de valores y se consolidaron definitivamente en este mercado  con la fusión de la corredora Edwards.

En 1998 entran al sector de las Administradoras de Fondos de Pensiones (AFP) con la compra de “Qualitas” al grupo “Luksic” y el 14,7%de Magister al Colegio de Profesores. El 2000 compran AFP Aporta Fomenta y quedan como únicos dueños de Magister, al adquirir el resto de la propiedad al Colegio de Profesores, en 6 millones de dólares. Ese mismo año apuntan al mercado de la salud y compran una pequeña Isapre, llamada “Crisol” y le cambian de nombre a “Linksalud , luego adquieren “Vida Plena” y” La Araucana”. Su último gran golpe en este sector fue la adquisición de “Cigna”, en cerca de 10 millones de dólares. La última arremetida de Inverlink fue en el negocio de los seguros, cuando compraron a inversionistas franceses la compañía de Seguros “Le Mans” en 27 millones de dólares.

Curiosamente el despegue del grupo se produce en 1998 coincidentemente con el inicio de sus negocios con el jefe de la mesa de dinero de la Corporación de Fomento de la Producción (Corfo), Javier Moya.

CORFO

Corporación de Fomento a la Producción (CORFO) creada en 1939, es el organismo del Estado chileno encargado de impulsar la actividad productiva nacional. Tal objetivo debió abordarlo en sus inicios ejecutando directamente las acciones que permitieran echar las bases de la industrialización del país, para lo que creo grandes empresas, indispensables para el desarrollo de Chile, como la Empresa Nacional  de Electricidad (Endesa), la Empresa Nacional de Petróleo (Enap), la Compañía de Acero del Pacifico (Cap) y la Industria Azucarera Nacional (Iansa), entre otras acciones.

A pesar de ser una institución estatal que debiese velar por el buen funcionamiento y control interno de los recursos que posee, se producen fallas que llevan a Javier Moya, jefe de tesorería de la institución CORFO a establecer red de contactos con altos mandos del Grupo a través del retiro irregular instrumentos financieros que luego eran comercializados por las sociedades ligadas al Grupo Inverlink, estos problemas de control interno más específicamente de segregación de funciones en personal de CORFO, llevaron a las personas en cuestión tanto de Inverlink como de CORFO a realizar uno de los casos más destacados de fraude.

PLANTEAMIENTO DEL PROBLEMA

El principal problema de este caso son las fallas en de control interno por parte de CORFO, la colusión y redes de contacto que se establecieron entre Javier Moya y los altos mandos de Inverlink (Eduardo Monasterio y Enzo Bertinelli), redes que permitieron a las personas involucradas llevar a cabo un fraude por alrededor de $85 mil millones, suceso que genero el crecimiento  elevado y sistemático por varios años, que remontan desde 1998 cuando se generaron estas relaciones  a pesar del bajo crecimiento en la industria y la económica. También cabe destacar que desde el Banco Central se genera una filtración de información privilegiada por parte de la Pamela Andrada, secretaria del Presidente del Banco Central Carlos Massad, recibiendo alrededor de $42 millones por la filtración de esta información.

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