Analisis Fiscal Villavicencio

ANALISIS DE LAS FINANZAS DE VILLAVICENCIO (SECTOR GOBIERNO GENERAL) CON CORTE A DICIEMBRE 31 DE 2012

1. AJUSTE A LOS ACTIVOS Y PASIVOS REVELADOS EN EL BALANCE GENERAL (B/G)

 Total de activos negociables

De los estados consolidados que presenta el municipio de Villavicencio del sector gobierno general, el valor por concepto de activos que pueden cederse en el mercado es $559.583.614.000, comparado con los activos totales que son de $599.130.173.000 el porcentaje de participación de los activos transables respecto de los activos totales es de 93.4%.

Total activos corrientes 352.374.327

inversiones no corrientes 8.813.942

Deudores no corrientes 192.583

Inventarios 0

Propiedad, planta y equipo 72.850.017

Reserva financiera actuarial 120.006.672

Valorizaciones 5.346.073

Total Activos Realizables 559.583.614

Bogotá que se sitúa en una cifra de $25.7 billones con respecto a Villavicencio que está en $559.58 mil millones la diferencia es bastante amplia, con una participación del 2.17% de los activos realizables de Bogotá.

2. AJUSTE AL VALOR TOTAL DE PASIVOS.

Se ajustaron los pasivos para reflejar la totalidad del cálculo actuarial de las pensiones por los valores pendientes de amortizar, por lo que se liquido de la siguiente forma: obligaciones corrientes operacionales, obligaciones de deuda pública, otros pasivos corrientes, total obligaciones corrientes y pasivos de largo plazo, cuya suma total debe ser igual al valor de los pasivos obtenidos en el Balance General más el cálculo actuarial total de las pensiones, por lo que se determinan unos pasivos reales de $506.247.394.000

Valor Total de Pasivos Ajustados Municipio de Villavicencio.

Cuentas por pagar 31989203

Obligaciones Laborales 13622955

Bonos y Titulos Emitidos 0

Otros pasivos operacionales 7724479

Total obligaciones corrientes operacionales (CP) 53336637

Operaciones de crédito público (CP) 0

Intereses y Comisiones por pagar 0

Oper. de Financ. e Instrumentos Derivados 0

Total obligaciones de deuda pública(CP) 0

Recaudos por cuenta de terceros 7724479

Recursos recibidos en administraciòn 0

Recursos recibidos en garantìa 18583

Otros pasivos 572961

Total Otros pasivos corrientes 8316023

Total obligaciones corrientes (1 + 2 + 3) 61652660

Obligaciones operacionales largo plazo 0

Obligaciones de crédito público largo plazo 39708477

Pasivos estimados (provisiones) 404886257

Otros Pasivos (LP) 0

Saldos de Consolidacion de los Pasivos 0

Pasivos de largo plazo 444594734

Total Pasivos Ajustados (4+5) 506.247.394

Mientras que Bogotá debe en pasivos ajustados la cifra de $10.6 billones la cifra de Villavicencio es de $506,247 mil millones, la participación de Villavicencio porcentualmente respecto de Bogotá es del 5.05%.

3. ANÁLISIS FINANCIERO MEDIANTE INDICADORES

 Análisis de Liquidez

El valor de los activos financieros que se pueden obtener de la tesorería del municipio de Villavicencio lleva un valor de $191.511 millones y representa el 31.96% del valor total de los activos.

Efectivo 130.850.463

Inversiones de liquidez 6.028.000

Recursos en Administracion 54.632.965

Total disponible tesoreria 191.511.428

Respecto de Bogotá que tiene un valor en recursos disponibles de tesorería de $5.3 billones, los activos realizables de Villavicencio representan solo el 36.1% de los activos realizables bogotano, pero cabe resaltar que en Bogotá los activos realizables representa el 12.1% de sus activos totales, mientras que en Villavicencio los activos realizables representan un 31.96% de sus activos totales.

 Razón corriente

Efectivo 130850463

Inversiones de liquidez 6028000

Recursos en Administracion 54632965

Rentas por cobrar (Vigencia actual) 2552660

Transferencias por cobrar 4612418

Recursos entregados en Administracion 54632965

Total activos correintes ajustados 253309471

Con base al cuadro anterior se obtiene el índice de razón corriente del municipio de Villavicencio asi:

Indicador Cálculo Datos fiscales 2012 Razón

Razón Cte Total activos corrientes ajustados 253.309.471 4,56

Pasivos Corrientes 55.605.313

En el municipio de Villavicencio, por cada peso ($1) en pasivos corrientes de a pagar antes del año, posee $4.54 pesos en activos financieros para responder económicamente, lo cual nos deja entre ver que este municipio puede solventar sus deudas en el corto plazo.

Bogotá que cuenta con un indicador de 4.54 respecto del municipio de Villavicencio no difiere mucho, llama poderosamente la atención que los datos sean tan parecidos, esto quiere decir que el municipio tiene buena capacidad en sus activos financieros.

 Indicador de Alta liquidez

Por cada peso ($1) de pasivos corrientes se tienen disponibles en tesorería $3.44 pesos, ello indica que se tiene un nivel de solvencia óptimo.

Respecto del índice de alta liquidez de Bogotá con un valor en la ratio de 4,24 nos deja entre ver que no existe mucha diferencia, es menos de un peso y porcentualmente la diferencia entre las ratios es del 18.8%, evidenciando un buen comportamiento liquido en el municipio de Villavicencio.

Indicador Cálculo Datos fiscales 2012 Razón

Alta Liquidez Total recursos disponibles en tesorería 191.511.428 3,44

Pasivos Corrientes 55.605.313

 Superávit para efectos presupuestales (Excedentes financieros o recursos del balance)

Este cuadro nos muestra que el municipio de Villavicencio cuenta con un superávit presupuestal importante, ya que nos muestra que después de cobijar los compromisos del municipio, en tesorería queda un rubro libre de $73.349 millones, lo que nos evidencia que dispone de solvencia financiera al cierre fiscal 2012. Con respecto a Bogotá la diferencia es amplia por ser la ciudad capital y por poseer mayores rentas por cobrar de tesorería, la cifra de superávit presupuestal en Bogotá alcanza los $2,9 billones aproximadamente.

CONCEPTO VALOR

Total recursos disponibles en tesoreria 191511428

menos: menos:

Cuentas por pagar (24) 32007786

Oblig. Laborales y de seguridad Social

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