ESTUDIO ECONÓMICO – FINANCIERO

7 ESTUDIO ECONÓMICO – FINANCIERO        

7.1 Inversión total        

7.1.1Composición de la inversión total        

7.2 Costos        

7.2.1 Resumen de costos fijos y  costos variables        

7.2.1.1 Costos fijos        

7.2.1.2 Costos variables        

7.3 Presupuesto de caja y balance de IVA        

7.3.1 Ingresos de caja anual        

7.3.2 Egresos de caja anual        

7.4 Capital de trabajo        

7.5 Flujos anuales netos        

8 EVALUACIÓN ECONÓMICA        

8.1 Periodo de evaluación        

8.2 Valor salvamento de los activos        

8.3 Estructura de capital        

8.4 Tasa de descuento        

8.4.1 Calculo de la tasa de descuento        

8.5 Indicadores financieros        

8.5.1 Indicadores del flujo de caja del proyecto puro        

8.5.3 Indicadores del período de recuperación de la inversión        

8.7 Análisis del resultado de la evaluación y conclusiones        

ESTUDIO ECONOMICO – FINANCIERO

Con el fin de determinar los montos de inversión y costos para la instalación y funcionamiento de la residencial se presenta en forma separa lo siguiente:

• Inversión total
• Costos
• Presupuesto de Caja
• Detalle de los ingresos y egresos anuales
• Capital de Trabajo
• Estado de flujos anuales neto de operación

INVERSION TOTAL

En cuanto a la inversión total necesaria para realizar el proyecto, se desglosa en dos grandes rubros:

                                                  UF

Activo Fijo                                               25.985,21

Capital de trabajo                                   817,55

                                                26.802,76

En la determinación del monto de la inversión total, el activo fijo queda desglosado en las siguientes partidas:

COMPOSICIÓN DE LA INVERSIÓN TOTAL

(*) La composición de cada rubro del Activo Fijo, así como su valoración, se detalla en el anexo Nº 2.

COSTOS

Los costos se dividen en costos fijos y variables.

RESUMEN DE COSTOS FIJOS Y  COSTOS VARIABLES [pic 1]

1. COSTOS FIJOS

Los costos fijos pueden ser de dos tipos, los no afectos a IVA y los afectos a IVA. Los primeros, involucran ítems como remuneración del personal; los segundos, son provenientes de la ropa del personal, mantención y otros.

[pic 2]

1. COSTOS VARIABLES

Los costos variables que se consideran están ligados solo con el servicio prestado, lo que  varían de acuerdo al uso de la capacidad instalada en la residencial.

Los costos variables se dividen en aquellos que no están afectos a IVA y los afectos a IVA como los gastos de servicios básicos,  compras de materiales, suministros y otros.

[pic 3]

PRESUPUESTO DE CAJA Y BALANCE DE IVA

INGRESOS DE CAJA ANUAL

Los ingresos del proyecto corresponden a los residentes con contrato mensual, anual o por 10 meses, cuyos precios son los siguientes:

[pic 4]

El ingreso anual estimado de acuerdo a una capacidad de uso es el siguiente:

[pic 5]

Los ingresos mensuales para el primer año y siguientes, el % de uso de la residencial se desglosan en el anexo Nº 3a y anexo Nº  3b.

EGRESOS DE CAJA ANUAL

[pic 6]

Los Egresos mensuales se desglosan en el anexo Nº 4a y anexo Nº 4b

CUADRO Nº 7.1

PRESUPUESTO DE CAJA

[pic 7]

CUADRO Nº 7.2

BALANCE DE IVA

[pic 8]

CAPITAL DE TRABAJO

El capital de trabajo fue determinado a través del Método de déficit Acumulado Máximo, para lo cual se realiza el presupuesto de caja.

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