TALLER DE INDICADORES DE LIQUIDEZ

INDICADORES DE LIQUIDEZ

[pic 1]

[pic 2]

[pic 3]

[pic 4]

CUESTIONARIO

1. ¿Cuál es la Utilidad y que miden los indicadores de liquidez?

Son utilizados para medir la solidez de la base financiera de una entidad, es decir, determinan si una empresa cuenta con músculo financiero para asumir oportunamente el pago de sus deudas, y realizan una confrontación entre activos y pasivos, de forma que pueda identificar la capacidad de los activos de una entidad para respaldar los pasivos

1. Cuáles son los más utilizados

Son:

• Capital de trabajo
• Razón corriente
• Prueba acida
• EBITDA

1. ¿Qué es razón corriente?
   

Es uno de los indicadores financieros que nos permite determinar el índice de liquidez de una empresa, o su capacidad para disponer de efectivo ante una eventualidad o contingencia que se lo exija, haciendo una confrontación entre activos y pasivos corrientes.

1. Que otros factores deben tenerse en cuenta en los indicadores de liquidez?

• Los inventarios
• Las cuentas por cobrar
• Las ventas
• Las inversiones

1. Aplique indicadores de liquidez a una empresa manufacturera, de servicios y comerciales y establezca diferencias

EMPRESA MANUFACTURERA[pic 5]

EMPRESA DE SERVICIOS

[pic 6]

EMPRESA COMERCIALIZADORA

[pic 7]

Las diferencias que aquí se encuentran, se basan en la empresa de servicios la cual por no tener inventarios enfatiza diferencias con las otras además sus activos corrientes son de mayor proporcionalidad por la cantidad de efectivo y equivalentes que llegan a manejar.

De igual forma se identifica que en el capital operativo de trabajo se encuentra en negativo quizás porque la operación propia de la empresa no llega a ser suficiente.

1. Defina y establezca interpretación de capital bruto de trabajo y capital neto de trabajo

El capital bruto de trabajo son aquellos recursos que requiere la empresa para poder operar. En este sentido el capital de trabajo es lo que comúnmente conocemos como activo corriente.

El capital neto de trabajo son todos los activos de la empresa relacionados con la actividad operacional de la misma, eliminando todos aquellos que no tengan nada que ver con las actividades propias

1. Qué relación encuentra Ud. ¿Entre razón corriente y capital neto de trabajo?
   

La relación se basa en que los dos tienen como base a los activos corrientes de la empresa, pero uno de ellos analiza el respaldo de los mismo al pasivo y el otro el valor de estos una vez deducidos los pasivos.

1. ¿Si la empresa está en marcha que factores se deben tener en cuenta para hacer estudio de liquidez?

Se deben tener en cuenta sus activos corrientes, las cuentas por pagar y cobrar, inventarios refiriéndose a una empresa manufacturera y comercializadora, y efectivo y equivalentes.

1. Que es capital de trabajo operativo, como se interpreta y cuál es el resultado ideal

El capital de trabajo neto operativo son los activos que intervienen directamente en la generación de recursos, menos las cuentas por pagar, se interpreta como la capacidad que tiene la empresa para funcionar desde sus operaciones propias, y su resultado ideal es no exceso de liquidez, y lo más cercano a cero

[pic 8]

• La empresa tiene una relación aproximada de 1 a 1 respecto al respaldo de activos, ya que por cada peso que debe, tiene $1,12 para respaldarlo, teniendo una liquidez de más de 12 centavos, es posible si no hace un debido uso de este se tengan recursos ociosos que se deben invertir.
  
• La empresa presenta una prueba acida tiene tan solo 61 centavos para responder por cada peso en el pasivo, por lo tanto, puede adquirir un préstamo o hacer venta de inventarios.
  
• La empresa representa un capital de trabajo neto en el cual tiene invertidos en el activo corriente   e inventarios de un $1.530.000 que ha sido financiado con recursos no corrientes que podrían ser pasivo a largo plazo.
  
• La empresa presenta un capital de trabajo operativo requiere de unas cuentas comerciales por cobrar más un inventario, de los cuales los proveedores solo están financiando las cuentas comerciales por pagar por lo cual esto genera una cartera de $ 3.000.000.

[pic 9]

[pic 10]

• La empresa tiene una relación aproximada de 1 a 1 respecto al respaldo de activos, ya que por cada peso que debe, tiene $1 de activos corrientes para respaldar esas obligaciones.

• La empresa presenta una prueba acida tiene tan solo 38 centavos para responder por cada peso en el pasivo, por lo tanto, puede adquirir un préstamo o hacer venta de inventarios.
  
• La empresa representa un capital de trabajo neto en el cual tiene invertidos en el activo corriente   e inventarios de un $0 que no han sido financiado con recursos no corrientes que podrían ser pasivo a largo plazo.
  
• La empresa presenta un capital de trabajo operativo requiere de unas cuentas comerciales por cobrar más un inventario, de los cuales los proveedores solo están financiando las cuentas comerciales por pagar por lo cual esto genera una cartera de $ 2.000.

[pic 11]

[pic 12]

• La empresa tiene una relación aproximada de 1 a 1 respecto al respaldo de activos, ya que por cada peso que debe, tiene $1 de activos corrientes para respaldar esas obligaciones.

• La empresa presenta una prueba acida tiene tan solo 40 centavos para responder por cada peso en el pasivo, por lo tanto, puede adquirir un préstamo o hacer venta de inventarios.
  
• La empresa representa un capital de trabajo neto en el cual tiene invertidos en el activo corriente   e inventarios de un $0 que no han sido financiado con recursos no corrientes que podrían ser pasivo a largo plazo.
  
• La empresa presenta un capital de trabajo operativo requiere de unas cuentas comerciales por cobrar más un inventario, de los cuales los proveedores solo están financiando las cuentas comerciales por pagar por lo cual esto genera una cartera de $ 9.800.

[pic 13]

SUPERMECADO B

[pic 14]

• La empresa tiene una relación aproximada de 1 a 1 respecto al respaldo de activos, ya que por cada peso que debe, tiene $1 de activos corrientes para respaldar esas obligaciones.

• La empresa presenta una prueba acida tiene tan solo 29 centavos para responder por cada peso en el pasivo, por lo tanto, puede adquirir un préstamo o hacer venta de inventarios.
  
• La empresa representa un capital de trabajo neto en el cual tiene invertidos en el activo corriente   e inventarios de un $0 que no han sido financiado con recursos no corrientes que podrían ser pasivo a largo plazo.
  
• La empresa presenta un capital de trabajo operativo requiere de unas cuentas comerciales por cobrar más un inventario, de los cuales los proveedores solo están financiando las cuentas comerciales por pagar por lo cual esto genera una cartera de $ 2.380.

SUPERMECADO C

[pic 15]

• La empresa tiene una relación aproximada de 1 a 1 respecto al respaldo de activos, ya que por cada peso que debe, tiene $1 de activos corrientes para respaldar esas obligaciones.

• La empresa presenta una prueba acida tiene tan solo 78 centavos para responder por cada peso en el pasivo, por lo tanto, puede adquirir un préstamo o hacer venta de inventarios.
  
• La empresa representa un capital de trabajo neto en el cual tiene invertidos en el activo corriente   e inventarios de un $0 que no han sido financiado con recursos no corrientes que podrían ser pasivo a largo plazo.
  
• La empresa presenta un capital de trabajo operativo requiere de unas cuentas comerciales por cobrar más un inventario, de los cuales los proveedores solo están financiando las cuentas comerciales por pagar por lo cual esto genera una cartera de $ 4.000.

[pic 16]

[pic 17]

• La empresa tiene una relación aproximada de 1 a 1 respecto al respaldo de activos, ya que por cada peso que debe, tiene $1,31 de activos corrientes para respaldar esas obligaciones.

• La empresa presenta una prueba acida tiene tan solo 1,24 centavos para responder por cada peso en el pasivo, por lo tanto, puede adquirir un préstamo o hacer venta de inventarios.
  
• La empresa representa un capital de trabajo neto en el cual tiene invertidos en el activo corriente   e inventarios de un $114. 794 que han sido financiado con recursos no corrientes que podrían ser pasivo a largo plazo.
  
• La empresa presenta un capital de trabajo operativo requiere de unas cuentas comerciales por cobrar más un inventario, de los cuales los proveedores solo están financiando las cuentas comerciales por pagar por lo cual esto genera una cartera de $ 35.713.

[pic 18]

• La empresa tiene una relación aproximada de 1 a 1 respecto al respaldo de activos, ya que por cada peso que debe, tiene $1,29 de activos corrientes para respaldar esas obligaciones.

• La empresa presenta una prueba acida tiene tan solo 1,22 centavos para responder por cada peso en el pasivo, por lo tanto, puede adquirir un préstamo o hacer venta de inventarios.
  
• La empresa representa un capital de trabajo neto en el cual tiene invertidos en el activo corriente   e inventarios de un $164. 615 que han sido financiado con recursos no corrientes que podrían ser pasivo a largo plazo.
  
• La empresa presenta un capital de trabajo operativo requiere de unas cuentas comerciales por cobrar más un inventario, de los cuales los proveedores solo están financiando las cuentas comerciales por pagar por lo cual esto genera una cartera de $ 83.674.

[pic 19]

• La empresa tiene una relación aproximada de 1 a 1 respecto al respaldo de activos, ya que por cada peso que debe, tiene $1,31 de activos corrientes para respaldar esas obligaciones.

• La empresa presenta una prueba acida tiene tan solo 1,22 centavos para responder por cada peso en el pasivo, por lo tanto, puede adquirir un préstamo o hacer venta de inventarios.
  
• La empresa representa un capital de trabajo neto en el cual tiene invertidos en el activo corriente   e inventarios de un $288.773 que han sido financiado con recursos no corrientes que podrían ser pasivo a largo plazo.
  
• La empresa presenta un capital de trabajo operativo requiere de unas cuentas comerciales por cobrar más un inventario, de los cuales los proveedores solo están financiando las cuentas comerciales por pagar por lo cual esto genera una cartera de $ 44.043.

...