Reportes de flujo de efectivo

Reportes de flujo de efectivo

El estado de flujos de efectivo reporta las entradas y salidas principales de efectivo de la empresa durante un periodo.

El estado de flujos de efectivo es uno de los estados financieros basicos. Es útil para que los gerentes evalúen las operaciones pasadas, así como para planear las inversiones y actividades de financiamiento.

El estado de flujos de efectivo consigna los flujos de efectivo para tres tipos de actividades:

-Los flujos de efectivo por actividades de operación

-Los flujos de efectivo por actividades de inversión

-Los flujos de efectivo por actividades de financiamiento

Flujos de efectivo por actividades de operación

Los flujos de efectivo mas importantes de una empresa se relacionan a menudo con actividades de operación. Hay dos métodos alternativos para reportar los flujos de efectivo por concepto de actividades de operación en el estado de flujos de efectivo, estos son:

-Método directo: reporta las fuentes y el uso de efectivo operativo, la principal fuente de efectivo operativo es el efectivo recibido de los clientes.

-Método indirecto: reporta loa flujos de efectivo de operación empezando con la utilidad neta y ajustando esta última con los ingresos y gastos que no representan una entrada o salida en efectivo.

Flujos de efectivo por actividades de inversión

Estos se reportan en el estado de flujos de efectivo enlistando en primer lugar las entradas de efectivo y después las salidas. Si las entradas son mayores que las salidas, entonces se reporta un flujo neto de efectivo generado por actividades de inversión. Si las entradas son menores que las salidas, se reporta un flujo neto de efectivo usado para actividades de inversión.

Flujos de efectivo por actividades de financiamiento

Estos provienen normalmente de la emisión de títulos de deuda o de capital en una sociedad. Se reportan en el estado de flujos de efectivp , donde se enlistan en primer lugar las entradas de efectivo y después las salidas de efectivo. Si las entradas son mayores que las salidas, entonces se reporta un flujo neto de efectivo generado por actividades de financiamiento. Si las entradas son menores que las salidas, se reporta un flujo neto de efectivo usado para actividades de financiamiento.

No se debe presentar el flujo de efectivo por acción

El término flujo de efectivo por acción a ves se reporta en la prensa financiera. Con frecuencia, el término significa "flujo de efectivo proveniente de operaciones por acción". Estos reportes pueden ser engañosos para los usuarios de los estados financieros.

Estado de flujos de efectivo: El metodo indirecto

Normalmente, el método indirecto para informar sobre los flujos de efectivo correspondientes a las actividades de operación es menos costoso y mas eficiente que el método directo. Además, cuando se usa el método directo también se debe utilizar el indirecto par preparar una conciliación complementaria de la utilidad neta con los flujos de efectivo por operaciones.

Utilidades retenidas

La cuenta de utilidades retenidas debe analizarse con cuidado porque algunos de los asientos realizados en dicha cuenta tal vez no afecten el efectivo. Por ejemplo, una disminución en las utilidades retenidas, resultante del decreto de un dividendo en acciones, no afecta el efectivo. Esas transacciones no se registran en el estado de flujos de efectivo.

Flujos de efectivo por actividades de operación

Normalmente, la utilidad neta no es igual al monto del efectivo generado por operaciones durante el periodo. Esto se debe a que la utilidad neta se determina aplicando el método contable basado en lo devengado.

Mediante el método contable basado en lo devengado, la ingresos y gastos se registran en momentos diferentes de aquellos en los que se recibe o se paga el efectivo.

Activos circulantes y pasivos a corto plazo

Las disminuciones de los activos circulantes no efectuados al contado y los aumentos en los pasivos a corto plazo se suman a la utilidad neta. Por el contrario, los aumentos en los activos circulantes no realizados en efectivo y las disminuciones de los pasivos a corto plazo se deducen de la utilidad neta.

Preparación del estado de flujos de efectivo

El estado de flujos de efectivo se preparada partir de los datos recopilados y analizados, aplicando el método indirecto.

Estado de flujos de efectivo: El método directo

Como se mención antes, la forma de consignar los flujos de efectivo por actividades de inversión y de financiamiento es la misma mediante el método directo o indirecto. Además, el método directo y el indirecto informaran el mismo monto de flujos de efectivo por actividades de operación. Sin embargo, los métodos difieren en la forma como se obtienen, se analizan y se portan los datos de los flujos de efectivo por actividades de operación.

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