TALLER FLUJO DE EFECTIVO O TESORERIA

TALLER FLUJO DE EFECTIVO O TESORERIA

Una tipografía desea hacer su presupuesto de tesorería (flujo de caja o efectivo) para lo cual cuenta con los siguientes datos:

• Las ventas presupuestadas para el año son de $100.0000. 000.oo y un costo de ventas presupuestado de $20.000.000
• Se presupuesta que los créditos a los clientes son a 30 días y corresponden al 50% de las ventas mensuales.
• Los Proveedores dan crédito a la empresa por el 1% de las compras anuales.
• Los gastos operacionales del año presupuestado fueron de $4.000. 000.oo
• Pagos o desembolsos operacionales del año presupuestado de $8.000. 000.oo
• El saldo de caja del año anterior fue de $300.000, las cuentas por cobrar eran de $250.000 y las cuentas por pagar a proveedores eran de $200. 000.oo
• Planea adquirir una máquina para laminación por un valor de $6.000.000 y vender una que tiene de argollado que se estima se puede vender en $500.000.oo
• Cancelar un crédito bancario por $400.000 y pagará intereses por $30.000, oo
• Adquirirá un crédito de $1.500. 000.oo
• Pagará dividendos a los accionistas por $1.000. 000.oo
• Paga impuesto sobre la renta, por $150.000
• Se pide elaborar el Flujo de Caja o Efectivo presupuestado.

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DESARROLLO

• COSTO DE VENTAS $ 100.000.000
• CREDITO CLIENTES A 30 DIAS CORRESPNDE AL 50% DE LAS VENTAS

$100.000.000 /12 = 8.333.333 * 50% = $4.166.666 CXC

Por ser el crédito a 30 días queda pendiente diciembre = $4.166.666

$ 100.000.000 - $ $4.166.666 = $ 95.833.334

• Proveedores:

$ 20.000.000 * 1% = $ 200.000 CXP

 $ 20.000.000 - $ 200.000 = $ 19.800.000

• CALCULO DE REQUERIMIENTO MÍNIMO

Rotación de cartera: Ventas / CXC

$ 100.000.000 / $ 4.166.666 = 24 (Número de veces que pagan)        

Días de cartera= 360 días / Rotación de cartera

360 / 24 = 15

Rotación de proveedores = Costo de ventas / CPX

$20.000.000 / 200.000 = 100

Días de CPX (proveedores) = 360 / 100 = 3.6

Días de efectivo = Días de cartera – Días de CPX  

15 – 3.6 = 11.4

(Pago desembolso /360)* Días de efectivo

$ 8.000.000 / 360)*11.4 = 253.333.333

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