CASOS DE FRAUDE: ENRON Y WORLDCOM

[pic 1]

ESCUELA BANCARIA Y COMERCIAL

ADMNISTRACIÓN DE RIESGOS

ACTIVIDAD 1

CASOS DE FRAUDE: ENRON Y WORLDCOM

1. Analiza el contexto bajo el cual ocurren los riesgos a nivel corporativo.

1. Investiga la siguiente información respecto a los casos de fraude de las empresas Enron y WorldCom. También puedes trabajar aquellos que

 ENRON: Empresa fundada en 1985, dedicada a la administración de gasoductos en Estados Unidos.

Expandió sus operaciones  como intermediario de los contratos de futuros y derivados del gas natural y al desarrollo, construcción y operación de gasoductos y plantas de energía, por todo el mundo. Considerándose  como la empresa más innovadora de los Estados Unidos durante cinco años consecutivos (1996 - 2000).

Antes de caer en quiebra,  la empresa tuvo un episodio de malos manejos por extrañas transferencias que realizaban sus dos operadores (Louis Borget y Thomas Mastroenique), quienes trabajaban en una entidad llamada Enron Oil Co. 

Muchas de las operaciones que realizaban eran simuladas, diseñadas para enriquecerse a ellos mismos sin importar las graves pérdidas que generarían a Enron.

 Cuando las operaciones fueron descubiertas en octubre de 1987, Borget y Mastroeni fueron despedidos inmediatamente y Enron presentó una demanda  contra los dos  y una serie de otras empresas e individuos. Así mismo, Jeffrey Skilling fue contratada tiempo después;  quien  pidió que se adoptara el moderno sistema contable llamado “mark-to-market” (Precio de Mercado), proponiendo que reflejaría  el valor económico real de los activo. Este nuevo sistema permitía cambiar los resultados de los balances de manera constante. Esto fue adoptado por el Comité de Auditoría de Enron el 17 de mayo de 1991 y aprobado por la  la Securities and Exchange Commission (SEC) de los Estados Unidos dio inicio a los grandes fraudes.

Jeffrey Skilling, persona a cargo de la contabilidad de la empresa al saber lo que deparaba este problema, decidió renunciar a su cargo alegando problemas familiares. A los 4 meses la bancarrota llego y el alegaba no saber nada.Kenneth Lay, persona fundadora de la empresa que se embolsaba 40 millones de dolares por año formo parte del fraude del cual se le culpo a la empresa. A la espera de la sentencia, Kenneth sufrió un infarto y no pudo ser procesado.

El hecho de haber permitido que una sola persona se encargara de la contabilidad y que no contara con auditorias de ningún tipo, algo irónico ya que ellos igualmente controlaban una de las auditoras más importantes de los Estados Unidos.

El hecho de haber permitido que una sola persona se encargara de la contabilidad y que no contara con auditorias de ningún tipo, algo irónico ya que ellos igualmente controlaban una de las auditoras más importantes de los Estados Unidos.

WORLDCOM: Fue una firma de telecomunicaciones y una de las empresas mas grandes de los Estados Unidos a la cual se le atribuye la mayor bancarrota de este país. La empresa fue fundada por Bernard Ebbers, este señor fuciono empresas de telecomunicaciones para crear una amplia red en el país.

La organización contabilizo de manera ilegal 4.0000 millones de dolares en gastos, contabilizaron de forma ilegal perdidas atraves de maniobras contables. Contabilizaron el dinero faltante como inversión durante meses, hasta que la auditoria interna cargaron contra la empresa por delitos de fraude.

Bernard Ebbers  fundador de WorldCom renuncio a su puesto tres meses antes de que todos los cargos salieran al descubierto y además negó lo que sucedía con su director financiero. Ebbers posteriormente fue acusado por fraude y condenado a 25 año de prisión.

Hubo una clara falta de medición en cuanto al riesgo operacional se refiere, ya que no existía un proceso en el cual se diera a verificar o a comprobar que la información planteada en cada uno de los estados financieros fuera cierta, sino que la manera tan libre de trabajar por parte del fundador y del director de finanzas provoco que la empresa quebrara y así dejaran a 20,000 personas sin trabajo.

1. Identifica los siguientes puntos a partir del documental, Inside Job (disponible en línea) y del documento Inducción a la Ley SOX.

 Las principales causas que dieron origen a la crisis global.

Llegó un punto en donde todos los bancos ya no tenían cierto interés por la capacidad de la personas para pagar un crédito hipotecario.

...