EJERCICIO SOBRE LA ADMINISTRACIÓN DEL CAPITAL DE TRABAJO
Enviado por Karina Buitrón • 19 de Noviembre de 2021 • Tarea • 1.393 Palabras (6 Páginas) • 129 Visitas
CONTABILIDAD Y AUDITORIA[pic 1]
MODALIDAD
A DISTANCIA
ÁREA ADMINISTRATIVA
NOMBRE DE LA TITULACIÓN CONTABILIDAD Y AUDITORÍA
Componente: Finanzas 2
Foro: Ejercicio planteado sobre la administración de capital de trabajo (estructura de financiamiento de la inversión requerida).
NOMBRE: Karina Alexandra Buitrón Moreno
FECHA: 24 de octubre de 2021
DOCENTE: Mgr. Neira Galvan María Isabel
PERÍODO ACADÉMICO
Octubre-Febrero
2021-2022
EJERCICIO SOBRE LA ADMINISTRACIÓN DEL CAPITAL DE TRABAJO.
La empresa "Loja Food" pronosticó los siguientes montos de inversión mensual requeridos para el año 2022:
Mes | Valor | Mes | Valor |
Enero | $1'000.000 | Julio | $6'000.000 |
Febrero | $1'000.000 | Agosto | $7'000.000 |
Marzo | $1'000.000 | Septiembre | $4'500.000 |
Abril | $2'000.000 | Octubre | $2'500.000 |
Mayo | $3'000.000 | Noviembre | $2'000.000 |
Junio | $4'500.000 | Diciembre | $1'500.000 |
- Analice y divida las necesidades mensuales de inversión requerida de la empresa en un componente permanente y un componente estacional.
- Determine la cantidad de financiamiento a largo y corto plazos que permitan satisfacer las necesidades totales de inversión, bajo una estrategia agresiva de financiamiento y otra estrategia conservadora de financiamiento.
- Suponga que el costo de los fondos a corto plazo es del 5% anual y que el costo de los fondos de largo plazo es del 10%, utilice los promedios calculados en el inciso 1 para calcular el costo total de cada una de las estrategias determinadas en el inciso 2. Suponga que la empresa puede ganar 2,5% sobre cualquier saldo excedente de efectivo.
- Analice los equilibrios entre la rentabilidad y el riesgo asociados con las estrategia agresiva y conservadora.
DESARROLLO
- Analice y divida las necesidades mensuales de inversión requerida de la empresa en un componente permanente y un componente estacional
Ilustración 1 Necesidades de Financiamiento de "Loja Food" para el año 2022
[pic 2]
Elaborado por: Karina Buitrón
"LOJA FOOD" | |||
MONTOS DE INVERSIÓN MENSUAL 2022 | |||
MES | VALOR | REQUERIMIENTO PERMANENTE | REQUERIMIENTO ESTACIONAL |
Enero | $1,000,000 | $1,000,000 | $0 |
Febrero | $1,000,000 | $1,000,000 | $0 |
Marzo | $1,000,000 | $1,000,000 | $0 |
Abril | $2,000,000 | $1,000,000 | $1,000,000 |
Mayo | $3,000,000 | $1,000,000 | $2,000,000 |
Junio | $4,500,000 | $1,000,000 | $3,500,000 |
Julio | $6,000,000 | $1,000,000 | $5,000,000 |
Agosto | $7,000,000 | $1,000,000 | $6,000,000 |
Septiembre | $4,500,000 | $1,000,000 | $3,500,000 |
Octubre | $2,500,000 | $1,000,000 | $1,500,000 |
Noviembre | $2,000,000 | $1,000,000 | $1,000,000 |
Diciembre | $1,500,000 | $1,000,000 | $500,000 |
Total |
|
| $24,000,000 |
Ilustración 2 requerimientos de financiamiento total para el año 2022
Promedio Permanente= | $1,000,000 | |
Requerimiento Estacional | $7,000,000 | |
Media de Temporada= | $24,000,000 12[pic 3] | $2,000,000 |
Elaborado por: Karina Buitrón
Elaborado por: Karina Buitrón
Análisis
La empresa "Loja Foods" para el año 2022, pronosticó los montos de inversión mensual, para las necesidades del ciclo de conversión de su efectivo.
El cual es crucial en la administración del capital de trabajo o administración financiera a corto plazo. El ciclo de Conversión del efectivo (CCE) “mide el tiempo que requiera la empresa para convertir la inversión en efectivo, necesaria para sus operaciones, en efectivo recibido como resultado de otras operaciones” (GITMAN, 2012)
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