EMBUTIDOS

Métrica

En el punto de equilibrio los ingresos son iguales a los costos:

INGRESO = COSTO TOTAL

P x Qe = CF + V x Qe

CF CF

Qe = ------------------ = -----------------------

P – V P – CV/Q

$ 18,730.09

Qe = -------------------------------------------

$ 2,760/TM - $ 276,756.85/150

Qe = 20.47 TM

El valor obtenido, quiere decir que es necesario producir 20. 47 TM anuales de Hot-Dog, Jamón y Jamonada para que la planta no tenga ganancia ni perdidas. Este punto representa el 13.65% de la capacidad máxima instalada.

METODO GRAFICO

Ver grafica Nº 7.6.1. Se grafico con los datos del cuadro Nº 7.3.1.

Grafico Nº 7.6.1: PUNTO DE EQUILIBRIO

CAPITULO VIII

ESTADOS FINANCIEROS

El objetivo principal de los Estados Financieros es mostrar el resumen de la situación económica y financiera del proyecto (Cuantitativo), en base a los beneficios y costos.

Los precios se cuantifican en valores constantes, por tanto la posición financiera estará afectada solamente por el valor cronológico.

8.1 ESTADO DE PÉRDIDAS Y GANANCIAS

El cuadro Nº 8.1 es un indicativo de las utilidades obtenidas a través de los 10 años proyectados, los cuales van en ascenso. Este estado financiero ha sido calculado en base a los presupuestos de ingresos y gastos indicados en el capitulo VII del presente estudio.

8.2 FLUJO DE CAJA PROYECTO

Viene a ser un elemento de importancia para verificar la rentabilidad y evaluación económica y financiera del proyecto. Para la elaboración de este estado se utiliza los datos de otros estados básicos como balance proyectado y estado de resultado. Este esencial para conocer el grado de atracción que el proyecto puede ejercer sobre el accionario de la empresa. Para el mejor estudio el flujo de caja se divide en:

- Flujo de caja económico: Esta conformado por los flujos de beneficios y los flujos de los costos, sin considerar los flujos financieros.

- Flujo de caja financiera: Se utiliza para la evaluación financiera. Esta conformado por el flujo de prestamos, amortizaciones e intereses y ganancias impositivas por financiación.

Se presenta en el cuadro Nº 8.2.

8.3 ORIGEN Y APLICACIÓN DE FONDOS

El estado de origen y aplicación de fondos revela la obtención y la orientación de los fondos provenientes de fuente interna o externa, dando repuesta a las interrogantes que se crean en determinados proyectos. En el cuadro Nº 8.3 se puede apreciar las fuentes y los usos de los fondos del proyecto durante los 10 años de funcionamiento.

Cuadro Nº 8.1: ESTADOS DE PERDIDAS Y GANANCIAS (EN DOLARES $)

CONCEPTO AÑOS

1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

I. INGRESOS 191325,13 233841,83 276358,52 318875,22 361391,92 425166,96 425166,96 425166,96 425166,96 425166,96

Ingresos por ventas / productos 186300,00 227700,00 269100,00 310500,00 351900,00 414000,00 414000,00 414000,00 414000,00 414000,00

Ingresos por ventas/ sub productos 5025,13 6141,83 7258,52 8375,22 9491,92 11166,96 11166,96 11166,96 11166,96 11166,96

II. EGRESOS 146157,60 177156,71 203828,34 230530,86 257202,48 304938,11 295456,94 295456,94 295456,94 295456,94

Gastos de producción 126180,85 152075,63 177970,41 203895,19 229789,97 268662,14 268662,14 268662,14 268662,14 268662,14

Gastos de administrativos 4355,97 4355,97 4355,97 4355,97 4355,97 11829,07 11829,07 11829,07 11829,07 11829,07

Gastos de ventas 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31

Gastos financieros (Amort. + Inter.) 5004,45 9205,90 9205,90 9205,90 9205,90 9205,90 0,00 0,00 0,00 0,00

Imprevistos 4257,02 5159,90 5936,75 6714,49 7491,33 8881,69 8606,42 8606,42 8606,42 8606,42

III. RENTA NETA 45167,53 56685,12 72530,18 88344,36 104189,44 120228,85 129710,02 129710,02 129710,02 129710,02

Investigación 2% de III 903,35 1133,70 1450,60 1766,89 2083,79 2404,58 2594,20 2594,20 2594,20 2594,20

IV. UTILIDAD ANTES DE IMPUESTO 44264,18 55551,42 71079,58 86577,47 102105,65 117824,27 127115,82 127115,82 127115,82 127115,82

Impuesto a las Utilidades (18%) 7967,55 9999,26 12794,32 15583,95 18379,02 21208,37 22880,85 22880,85 22880,85 22880,85

Impuesto a la Renta (3%) 1327,93 1666,54 2132,39 2597,32 3063,17 3534,73 3813,47 3813,47 3813,47 3813,47

V. UTILIDAD NETA 34968,70 43885,62 56152,87 68396,20 80663,46 93081,18 100421,50 100421,50 100421,50 100421,50

Cuadro Nº 8.2: FLUJO DE CAJA PROYECTADO (EN DOLARES $)

CONCEPTO AÑOS

0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10

I. BENEFICIOS 0,00 191325,13 233841,83 276358,52 318875,22 361391,92 425166,96 425166,96 425166,96 425166,96 425166,96

1. Ingresos por ventas 0,00 191325,13 233841,83 276358,52 318875,22 361391,92 425166,96 425166,96 425166,96 425166,96 425166,96

Producto 0,00 186300,00 227700,00 269100,00 310500,00 351900,00 414000,00 414000,00 414000,00 414000,00 414000,00

Huesos 0,00 5025,13 6141,83 7258,52 8375,22 9491,92 11166,96 11166,96 11166,96 11166,96 11166,96

2. Otros Ingresos 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00

II. COSTOS 52129,67 153593,24 182991,57 213241,01 243514,38 273763,82 325121,14 326986,72 326986,72 326986,72 326986,72

1. Activos Fijo (*) 43605,19 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00

2. Intangibles (**) 4672,85 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00

3. Capital de Trabajo 3851,63 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00

4. Costos de Producción 0,00 126180,85 152075,63 177970,41 203895,19 229789,97 268662,14 268662,14 268662,14 268662,14 268662,14

5. Gastos Administrativos 0,00 4355,97 4355,97 4355,97 4355,97 4355,97 11829,07 11829,07 11829,07 11829,07 11829,07

6. Gastos de venta y Comerc. 0,00 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31 6359,31

7. Imprevistos 0,00 4257,02 5159,90 5936,75 6714,49 7491,33 8881,69 8606,42 8606,42 8606,42 8606,42

8. Impuestos y Otros (***) 0,00 10198,83 12799,50 16377,31 19948,16 23525,98 27147,67 29288,52 29288,52 29288,52 29288,52

9. Depreciaciones 0,00 2241,26 2241,26 2241,26 2241,26 2241,26 2241,26 2241,26 2241,26 2241,26 2241,26

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